Analiza ilościowa analizy instrumenty pochodne modelowanie i handlowe strategie pdf

Wstęp do analizy ilościowej, modelowania pochodnych i strategii handlowych: w obecności ryzyka kredytowego kontrahenta na rynku instrumentów o stałym dochodzie Westport Financial, LLC, USA Data sporządzenia: 23 stycznia 2007 r. Ta książka adresuje wybrane praktyczne zastosowania i ostatnie wydarzenia w obszarach ilościowego modelowania finansowego w instrumentach pochodnych, z których niektóre pochodzą z własnych badań własnych i autora. Jest napisane z punktu widzenia inżynierów finansów lub praktyków, a tym samym kładzie większy nacisk na praktyczne zastosowania matematyki finansowej na rynku rzeczywistym niż samej matematyki z precyzyjnymi (i żmudnymi) warunkami technicznymi. Próbuje łączyć ekonomiczne spostrzeżenia z matematyką i modelowaniem, aby pomóc czytelnikowi rozwijać intuicje. Wśród modelowania i przedstawionych technik numerycznych są praktyczne zastosowania teorii martingale, takie jak fabryka modelu martingale i ponowne przeszukanie i interpolacja martingale. Ponadto książka omawia strategie modelowania, wyceny i arbitrażu ryzyka kredytowego kontrahenta, z punktu widzenia funkcjonalności biura głównego i centrum dochodów (a nie tylko funkcji zarządzania ryzykiem), które są stosunkowo niedawnymi zmianami i mają coraz większe znaczenie. Omówiono również różne strategie dotyczące strukturyzacji handlu i dotyka niektórych popularnych produktów hybrydowych CreditIRFX, takich jak PRDC, TARN, Śnieżki, Śnieżki Śnieżne, CCDS i gaśnice kredytowe. Chociaż podstawowym zakresem tej książki jest rynek przychodów o stałym dochodzie (z dalszym naciskiem na rynek stopy procentowej), wiele z przedstawionych metod stosuje się również do innych rynków finansowych, takich jak rynki kredytowe, kapitałowe, walutowe i towarowe. Treści merytoryczne: Teoria i zastosowanie modelowania instrumentów pochodnych: wprowadzenie do ryzyka kredytowego kontrahenta Martingale Arbitrage Pricing na rynku realnym Ramy i rozszerzenia firmy BlackScholes Odtworzenie próbek i interpelacja Martingale Wprowadzenie do modelowania struktury stopy procentowej Martialale-Morton, model ryzyka rynkowego Ryzyko kredytowe Modelowanie i wycena stopy procentowej Podstawy rynkowe i własne strategie handlowe: Proste modele stóp procentowych Modelowanie krzywej dochodowości Model ryzyka modelu ryzyka Model dezaprobaty odchylenia odsetka dwumeczkowego Współczynnik efektu arbitrażu Model inflacji Instrumenty powiązane Modelowanie stopy procentowej Własne strategie handlowe. Słowa kluczowe: CVA, korekta wyceny kredytowej, kredyt kontrahenta, model BGM, model HJM, model RS, model Martingale, modelowanie pochodne, ponowne próbkowanie Martingale, ortogonalna wykładnicza spline, Stat Arb, Nonexploding Bushy Tree, NBT, PRDC, TARN, Snowball, Snowbear, CCD , Credit Extinguisher Sugestie Cytat: Sugerowane cytowanie Tang, Yi i Li, Bin, wstęp do analizy ilościowej, modelowania pochodnych i strategii handlowych: w obecności ryzyka kredytowego kontrahenta na rynku obligacji skarbowych (23 stycznia 2007 r.). Analiza ilościowa, modelowanie pochodne i strategie handlowe: w obecności ryzyka kredytowego kontrahenta na rynku instrumentów o stałym dochodzie. Dostępne w SSRN: ssrnabstract1477288 Goldman Sachs Group, Inc. (email) Przedmowa w analizie ilościowej, modelowaniu pochodnym i strategiach handlowych: w obecności ryzyka kredytowego kontrahenta na rynku instrumentów o stałym dochodzie Westport Financial, LLC, USA Data sporządzenia: Styczeń 23 , 2007 Książka ta dotyczy wybranych zastosowań praktycznych i ostatnich wydarzeń w zakresie ilościowego modelowania finansowego instrumentów pochodnych, z których niektóre pochodzą z własnych badań i praktyk autorów. Jest napisane z punktu widzenia inżynierów finansów lub praktyków, a tym samym kładzie większy nacisk na praktyczne zastosowania matematyki finansowej na rynku rzeczywistym niż samej matematyki z precyzyjnymi (i żmudnymi) warunkami technicznymi. Próbuje łączyć ekonomiczne spostrzeżenia z matematyką i modelowaniem, aby pomóc czytelnikowi rozwijać intuicje. Wśród modelowania i przedstawionych technik numerycznych są praktyczne zastosowania teorii martingale, takie jak fabryka modelu martingale i ponowne przeszukanie i interpolacja martingale. Ponadto książka omawia strategie modelowania, wyceny i arbitrażu ryzyka kredytowego kontrahenta z punktu widzenia funkcjonalności biura głównego i centrum dochodów (a nie tylko funkcji zarządzania ryzykiem), które są stosunkowo niedawnymi zmianami i mają coraz większe znaczenie. Omówiono również różne strategie dotyczące strukturyzacji handlu i dotyka niektórych popularnych produktów hybrydowych CreditIRFX, takich jak PRDC, TARN, Śnieżki, Śnieżki Śnieżne, CCDS i gaśnice kredytowe. Chociaż podstawowym zakresem tej książki jest rynek przychodów o stałym dochodzie (z dalszym naciskiem na rynek stopy procentowej), wiele z przedstawionych metod stosuje się również do innych rynków finansowych, takich jak rynki kredytowe, kapitałowe, walutowe i towarowe. Treści merytoryczne: Teoria i zastosowanie modelowania instrumentów pochodnych: wprowadzenie do ryzyka kredytowego kontrahenta Martingale Arbitrage Pricing na rynku realnym Ramy i rozszerzenia firmy BlackScholes Odtworzenie próbek i interpelacja Martingale Wprowadzenie do modelowania struktury stóp procentowych Struktura modelu Health-Jarrow-Morton Model ryzyka stopy procentowej Modelowanie i wycena stopy procentowej Podstawy rynkowe i własne strategie handlowe: Proste modele stóp procentowych Modelowanie krzywej dochodowości Model ryzyka modelu ryzyka Model dezaprobaty odchylenia odsetka dwumeczkowego Współczynnik efektu arbitrażu Model inflacji Instrumenty powiązane Modelowanie stopy procentowej Własne strategie handlowe. Słowa kluczowe: CVA, korekta wyceny kredytowej, kredyt kontrahenta, model BGM, model HJM, model RS, model Martingale, modelowanie pochodne, ponowne próbkowanie Martingale, ortogonalna wykładnicza spline, Stat Arb, Nonexploding Bushy Tree, NBT, PRDC, TARN, Snowball, Snowbear, CCD , Credit Extinguisher Sugestie Cytat: Sugerowane cytowanie Tang, Yi i Li, Bin, wstęp do analizy ilościowej, modelowania pochodnych i strategii handlowych: w obecności ryzyka kredytowego kontrahenta na rynku obligacji skarbowych (23 stycznia 2007 r.). Analiza ilościowa, modelowanie pochodne i strategie handlowe: w obecności ryzyka kredytowego kontrahenta na rynku instrumentów o stałym dochodzie. Dostępne w SSRN: ssrnabstract1477288 Goldman Sachs Group, Inc. (email) Analiza ilościowa, modelowanie pochodne i strategie handlowe Niniejsza książka dotyczy wybranych zastosowań praktycznych i ostatnich wydarzeń w zakresie ilościowego modelowania finansowego instrumentów pochodnych, z których niektóre pochodzą od autorów własne badania i praktyki. Jest napisane z punktu widzenia inżynierów finansowych lub praktyków, a tym samym kładzie większy nacisk na praktyczne zastosowania matematyki finansowej na rynku rzeczywistym niż samej matematyki z precyzyjnymi (i żmudnymi) warunkami technicznymi. Próbuje łączyć ekonomiczne spostrzeżenia z matematyką i modelowaniem, aby pomóc czytelnikowi rozwijać intuicje. Wśród modelowania i przedstawionych technik numerycznych są praktyczne zastosowania teorii martingale, takie jak fabryka modelu martingale i ponowne przeszukanie i interpolacja martingale. Ponadto książka omawia strategie modelowania, wyceny i arbitrażu ryzyka kredytowego kontrahenta z punktu widzenia funkcjonalności biura głównego i centrum dochodów (a nie tylko funkcji zarządzania ryzykiem), które są stosunkowo niedawnymi zmianami i mają coraz większe znaczenie. Omówiono również różne strategie dotyczące strukturyzacji handlu i dotyka niektórych popularnych produktów hybrydowych CreditIRFX, takich jak PRDC, TARN, Śnieżki, Śnieżki Śnieżne, CCDS i gaśnice kredytowe. Chociaż podstawowym zakresem tej książki jest rynek przychodów o stałym dochodzie (z dalszym naciskiem na rynek stopy procentowej), wiele z przedstawionych metod stosuje się również do innych rynków finansowych, takich jak rynki kredytowe, kapitałowe, walutowe i towarowe. Treści merytoryczne: Teoria i zastosowanie modelowania instrumentów pochodnych: wprowadzenie do ryzyka kredytowego kontrahenta Martingale Arbitrage Pricing na rynku realnym Ramy i rozszerzenia firmy BlackScholes Odprawy próbkowe i interpolacja Martingale Wprowadzenie do modelowania struktury stopy procentowej Model HealthJarrowMorton Model stopy procentowej Model rynku Modelowanie ryzyka kredytowego i cenowanie Kursy podstawowe i strategie handlowe: Proste stopy procentowe Produkty Modelowanie krzywej rentowności Model ryzyka dwóch czynników Model dwumiesięczny stopy procentowej stopy procentowej świętojańskiej stopy procentowej stopy procentowej Efektywność stopy procentowej Efektywność stopy procentowej Efektywność stopy procentowej Prospektywna strategia handlowa Czytelnictwo: zaawansowani czytelnicy, którzy pracują lub są zainteresowani na rynku o stałym dochodzie. Yi Tang jest obecnie w Morgan Stanley amp Co. Inc. jako szef grupy CVA Strategies. Wcześniej był dyrektorem generalnym i szefem działu ilościowego Analytics Shinsei Securities odpowiedzialnym za modelowanie instrumentów pochodnych w IR, FX, Equity, Credit, Commodity oraz IRFX, IREquity i innych hybrydach. Pracował także w Goldman, Sachs amp Co. Inc. jako szef grupy CVA Strategies w FICC oraz w firmie Bear, Stearns amp Co. Inc. jako Dyrektor Zarządzający w Departamencie FAST i szef grupy Quant odpowiedzialnej za część modelowania instrumentów pochodnych IR i część modelowania instrumentów pochodnych IRCredit. Zanim przeniósł się na pole Finansów Ilościowych, pracował jako adiunkt pomocniczy i naukowiec z dziedziny fizyki w UCLA w Postdoc. Yi był zaproszony na kilka konferencesseminars w dziedzinie finansów ilościowych. W 1992 r. Uzyskał stopień doktora fizyki z Uniwersytetu Kalifornijskiego w Los Angeles (UCLA). Bin Li jest obecnie dyrektorem operacyjnym Ping Capital Management, globalnym funduszem zabezpieczeń makroekonomicznych w Nowym Jorku. Wcześniej był Bin i CIO z Entropy Partners, LLC. Wcześniej Bin był prezesem i dyrektorem generalnym Tradetrek Inc. i współzałożyciel firmy AAStocks International (aastocks), finansowej firmy zajmującej się stroną internetową w Hongkongu. Od 1993 r. I 1998 r. Bin pełnił różne funkcje, w tym wiceprzewodniczący grupy ds. Analizy ilościowej w Merrill Lynch oraz dyrektor wykonawczy Globalnych Strategii Ilościowych w UBS. Bin jest znanym na całym świecie badaczem i praktykiem w branży finansów i był zaproszony na wielu konferencjach na temat finansów ilościowych. Bin otrzymał doktorat z fizyki z Uniwersytetu w Nowym Jorku w 1992 roku. Ten najnowocześniejszy tekst podkreśla różne współczesne tematy w instrumentach pochodnych o stałym dochodzie z perspektywy praktyków. Połączenie technologii martingale z autorką wiedzy eksperta autora jest niezwykle ważne w odniesieniu do sukcesu książek. Dla tych, którzy chcą zgłosić się z rąk prosto, ta książka jest koniecznością. Dr Peter Carr Dyrektor Mistrzów w Programie Finansowania Matematyki Courant Institute, NYU Jest całkiem oczywiste, że autorzy mają duże doświadczenie w wyrafinowanej analizie ilościowej i modelowaniu instrumentów pochodnych. Ten rzeczywisty światowy nacisk doprowadził do powstania tekstu, który nie tylko dostarcza jasnych prezentacji dotyczących modelowania, wycen i zabezpieczania produktów pochodnych, ale także dostarcza bardziej zaawansowanych materiałów, które zwykle znajdują się tylko w publikacjach badawczych. Książka ta ma innowacyjne pomysły, najnowsze zastosowania i zawiera wiele cennych informacji, które będą zainteresować naukowcami, stosowanymi metodami modelowania instrumentów pochodnych i handlowców. Peter Ritchken Kenneth Walter Haber Profesor Departament Bankowości i Finansów, Schoolhead Management, Case Western Reserve University Wpisany przez dwóch doświadczonych Quants produkcji, ta książka zawiera wiele praktycznych metod i użyteczne spostrzeżenia, które zostały wypróbowane i przetestowane. Rozwiązując nowe zadania, większość Quants martwi się o najlepszych praktykach. Oprócz specjalistycznych publikacji, itp., Ta książka jest koniecznością, aby pomóc w kalibracji orzeczenia. Obecnie jeden z kilkunastu wybranych książek matematyki, które naprawdę powinny znajdować się na tych półkach Alan Brace University of Technology Sydney Szkoła Finansów i Ekonomii Analiza kwantowa, modelowanie pochodne i strategie handlowe Autor. Data: 17 kwietnia 2008, Liczba wyświetleń: World Scientific Publishing 2007-01-23 ISBN: 9810240791 520 pages PDF 19,2 Mb Niniejsza książka adresuje wybrane praktyczne zastosowania i ostatnie zmiany w zakresie ilościowego modelowania finansowego instrumentów pochodnych, z których część jest z autorów własnych badań i praktyk Copyright Zastrzeżenie: Ta witryna nie przechowuje żadnych plików na serwerze. Mamy tylko indeks i linki do treści dostarczanych przez inne witryny. Skontaktuj się z dostawcami treści, aby usunąć treść praw autorskich, jeśli takowe i napisz do nas e-mailem, dobrze usunąć odpowiednie linki lub zawartość natychmiast.